ЧТО ТАКОЕ ФИНАНСЫ И КАКОВЫ ЕГО ИСТОЧНИКИ

  • 25 мар 2023

Под «финансами» также понимают экономическую науку
и дисциплину, изучающую соответствующую сферу экономических отношений.

Слово финансы
часто используется в быту для обозначения денег
.

Термин финансирование
означает снабжение (обеспечение) денежными средствами.

Основные финансовые концепции

Финансовая активность
(деятельность) — это применение ряда техник и процедур, которые частные лица и организации используют для управления своими финансами. Особенно важна при этом разница между доходами и расходами и оценка риска инвестиций.

Если доходы превышают расходы (то есть существует профицит

), то разница может быть отдана в долг под проценты или вложена в какой-то бизнес или в покупку собственности. В этом суть финансовой деятельности — если есть свободные финансовые ресурсы, то они должны быть пущены в дело, чтобы приносить дополнительный доход.

Если расходы превышают доходы (то есть существует дефицит

), то нужно восполнить недостающие финансовые ресурсы. Это можно сделать путём получения кредита, или путём выпуска акций или облигаций на бирже. В современном мире заёмщику не надо самому ходить и искать кредитора — можно пойти в банк
или на биржу
, и соответствующий финансовый институт за определённую комиссию найдёт кредитора. Или наоборот — для кредитора найдёт заёмщика. Собственно вся суть банковской и биржевой деятельности состоит в том, чтобы эффективно связывать нуждающихся с теми, у кого есть свободные средства.

Как уже говорилось ранее, банк служит посредником между заёмщиками и кредиторами. На практике это выглядит так: кредитор (вкладчик) приходит и кладёт свои свободные деньги на банковский счёт ( депозит
), чтобы получать со своего вклада процентный доход
. Затем в банк приходит заёмщик, чтобы получить кредит. Банк выдаёт деньги вкладчика в кредит заёмщику под процент, а этот процент включает в себя и доход для вкладчика, и доход для самого банка, и ещё плюс некоторый процент для страхования риска невозвращения кредита.

Биржа тоже служит цели соединения кредиторов и заёмщиков, но, в отличие от банка, не располагает собственным «финансовым буфером», то есть не может отложить деньги на депозит, пока не появится заёмщик. Биржа может связать кредитора и заёмщика только в реальном времени. Банк же может отложить средства, то есть кредитор (вкладчик) может прийти в банк сегодня, а заёмщик (желающий взять деньги вкладчика в кредит) может появиться только через месяц.

Кроме того, биржа торгует вкладами и кредитами в опосредованной форме. Желающий взять кредит выпускает на биржу акции или облигации. Акция представляет собой долю владельца в компании-заёмщике, и, следовательно, одновременно служит и залогом по кредиту. Облигация это тоже вид кредита, но она, в отличие от акции, не даёт права собственности на компанию-заёмщика, хотя и может предусматривать какой-то отдельный залог. По акциям и облигациям тоже может выплачиваться процентный доход ( дивиденды
, купон
). Если по акции не выплачивается дивиденд, то предполагается, что акция будет расти в цене, и кредитор, купивший акцию, сможет получить причитающуюся ему прибыль лишь после продажи подорожавшей акции.


Функции финансов в России различаются в зависимости от трактовок. Московская концепция выделяет следующие функции финансов:

  1. Распределительная
     — посредством финансов распределяется и перераспределяется внутренний валовой доход, благодаря чему денежные средства поступают в распоряжение государства, муниципалитета.
  2. Контрольная
     — заключается в их способности отслеживать весь ход распределительного процесса, также расходование по целевому назначению денежных средств, поступающих из федерального бюджета.
  3. Регулирующая
     — вмешательство государства в процесс воспроизводства через финансы (налоги, государственные кредиты и т. д.). Государство воздействует на воспроизводительный процесс через финансирование отдельных предприятий, проведение налоговой политики.
  4. Стабилизирующая
     — обеспечение граждан стабильными экономическими и социальными условиями.

А также фискальную и стимулирующую функции.

Согласно петербургской концепции различают следующие функции финансов:

  1. Формирования доходов бюджета;
  2. Осуществления расходов бюджета;
  3. Контроль исполнения бюджета.

Вопрос 1. Откуда взять деньги для развития своего бизнеса? Легко ли управлять бизнесом? Менеджмент — это наука или искусство управления? Всегда ли можно продать то, что произведено?

Вариант 1: Бизнес-кредит в банке

Пожалуй, самый простой и естественный вариант. Практически любой банк имеет несколько программ кредитования малого и среднего бизнеса, а предоставление кредита крупной организации или предприятию расценивается как успех менеджмента банка по поиску клиентов (так как очень выгоден для банка).

Вариант 2: Потребительский кредит в банке

Если вы планируете начать свое дело в качестве ИП, и для старта не требуются огромные суммы, то можно обратиться в банк как частное лицо и оформить заявку на потребительский кредит.

Вариант 3: Занять средства у близких

Если у ваших друзей или родственников имеется необходимая для старта бизнеса сумма, то можно просто-напросто занять деньги у них.

Вариант 4: Обратиться за помощью в союз предпринимателей

Действующие предприниматели, которые на собственном опыте изведали все сложности бизнес-начинаний, создают свои объединения – ведь вместе легче справляться с трудностями.

Вариант 5: Частные инвестиции

Перспективная бизнес-идея может быть использована как средство для привлечения инвестиций для старта вашего дела. Составьте развернутый и продуманный бизнес план и обратитесь к частным ростовщикам – они предоставят вам деньги под относительно невысокие 7%, но и оплачивать такие долги лучше всего своевременно – ведь просрочка приведет к росту задолженности в геометрической прогрессии.

Менеджмент — разработка и создание (организация), максимально эффективное использование (управление) и контроль социально-экономических систем.

Основная цель менеджмента — обеспечение гармонии в развитии организации, т. е. согласованного и эффективного функционирования всех внешних и внутренних элементов организации.

Задача гармонизации по отношению к организации имеет внутренний (эндогенный) и внешний (экзогенный) аспекты.

На содержание менеджмента оказывают влияние две группы факторов:

• тенденция развития организации;

• специфические национальные факторы развития экономики.

Далеко не всегда произведенную продукцию можно продать.

Вопросы и задания к документу

Вопрос 1. К каким сегментам потребителей можно отнести молодых совершеннолетних потребителей и почему?

Группы потребителей: психографическая (стиль жизни, личные качества влияют на покупку товара), поведенческая (связана с мотивацией покупок и поведение потребителя, его отношением к разного рода товарам), демографическая (пол, возраст, размер влияют на покупку товара).

Вопрос 2. Укажите источники информации, которые, на ваш взгляд, наиболее распространены в России.

В поиске информации потребитель может обратиться к следующим источникам:

— источники эмпирического опыта (осязание, изучение, использование товара).

ВОПРОСЫ ДЛЯ САМОПРОВЕРКИ

Вопрос 1. Что такое финансирование и каковы его источники?

Финансирование — обеспечение денежными ресурсами текущих затрат и капитальных вложений; осуществляется за счет собственных средств предприятия, государства, привлеченных, заемных и других средств.

Внутреннее финансирование предполагает использование тех финансовых ресурсов, источники которых образуются в процессе финансово-хозяйственной деятельности организации. Примером таких источников могут служить чистая прибыль, амортизация, кредиторская задолженность, резервы предстоящих расходов и платежей, доходы будущих периодов.

При внешнем финансировании используются денежные средства, поступающие в организацию из внешнего мира. Источниками внешнего финансирования могут быть учредители, граждане, государство, финансово-кредитные организации, нефинансовые организации.

Вопрос 2. Какие источники финансирования характерны для крупного и малого бизнеса?

Внутренними источниками могут служить чистая прибыль фирмы и амортизационные отчисления. Их использование носит название «самофинансирование», т. е. финансирование за счёт собственных средств. Самофинансирование присуще в основном мелким предприятиям, которым, как мы увидим далее, трудно достать деньги из других источников. Прибыль у этих предприятий небольшая, поэтому с её помощью расширить производство удаётся крайне редко. Остаётся ещё один источник самофинансирования — амортизационные отчисления.

Таким образом, самофинансирование поможет успешному малому предприятию сохранить свой бизнес, но если предприниматель захочет расширить своё производство, то будет вынужден прибегнуть к внешним источникам финансирования.

Крупный же бизнес с успехом использует ускоренную амортизацию, потому что покупает высокопроизводительное оборудование, наращивает производство и даже высокие амортизационные отчисления распределяет на возросшее количество продукции, что не приводит к росту цены. При этом сохраняется конкурентоспособность на рынке.

Да и прибыль у крупной фирмы достаточно велика. Как правило, крупные корпорации имеют юридическую форму акционерного общества, а значит, владельцы акций должны получать часть прибыли — дивиденды. Поэтому прибыль делится на две части — распределяемую, из которой выплачиваются дивиденды, и нераспределяемую, которая направляется на различные нужды предприятия, в том числе и на расширение производства. Таким образом, крупные фирмы могут успешно использовать свои внутренние источники финансирования.

Читать также: 

Внешними источниками являются банковские кредиты, средства бюджетов разных уровней, средства внебюджетных фондов, средства населения.

Итак, фирмы могут воспользоваться финансовыми услугами банка, равно как и других финансово-кредитных учреждений, с основными функциями и производимыми операциями которых вы познакомитесь в следующих параграфах. Здесь мы остановимся лишь на банковских кредитах.

Вопрос 3. Могут ли малые предприниматели в России получить долговременный кредит у коммерческих банков?

Долгосрочный кредит выдаётся на более длительный срок и используется в основном на цели модернизации или расширения производства. Этот кредит выдаётся крупным предприятиям, которые могут предоставить банку более солидные гарантии возврата ссуды. В качестве гарантии может выступать имущество данного предприятия (земля, здания и сооружения, машины и оборудование), а также возможны гарантии успешных партнёров по бизнесу или государственных учреждений. Долгосрочные ссуды погашаются из будущих доходов предприятия.

Таким образом, у крупных предприятий гораздо больше возможностей для финансирования бизнеса как из внутренних, так и из внешних источников.

А как же быть успешному предпринимателю, дела которого идут хорошо и который хочет расширить своё производство? Банки отказывают ему в долгосрочном кредите, потому что у него нет залога и нет достаточно солидных гарантий. У родственников и друзей он уже занял деньги, но их не хватает. У него остаётся один путь — найти партнёров, чтобы преобразовать своё индивидуальное предприятие в товарищество. Партнёры вносят свой пай деньгами, и теперь совместными усилиями они расширяют производство.

Вопрос 4. Кто такой топ-менеджер и какую должность он занимает в фирме?

Высший менеджер, или, по-английски, «топ-менеджер», — по должности генеральный директор, президент (или вице-президент) или председатель правления компании — руководит менеджерами среднего звена и отвечает за работу всего предприятия.

Топ-менеджмент — группа руководителей организации высшего уровня иерархии, которые ежедневно несут ответственность за эффективное управление этой организацией. Такие руководители советом директоров и/или акционерами наделены необходимыми властью и полномочиями.

Топ-менеджмент реализует политику (сформулированную советом директоров) в цели, стратегии, бизнес-планы, бюджеты и проекты. Топ-менеджмент принимает решения, которые влияют на каждого сотрудника организации, а также несут ответственность за успешность или неудачи организации.

Топ-менеджеры имеют различные специализации и отвечают за различные направления деятельности организации или компании. К каждой позиции выдвигаются определенные требования, охватывающие образовательные, личностные и другие характеристики топ-менеджеров.

Вопрос 5. Обязательно ли каждое предприятие должно осуществлять стратегическое планирование?

Планирование — это постановка целей и определение путей достижения этих целей. Планирование осуществляется непрерывно. Различают краткосрочное и долгосрочное планирование. Долгосрочное планирование часто называют стратегическим, потому что оно определяет цели и задачи фирмы на длительную перспективу. Им занимаются высшие менеджеры, которые имеют полную картину деятельности предприятия. На основе долгосрочных планов разрабатываются текущие (краткосрочные) — на один-два года и оперативные (на квартал, месяц, декаду) планы, в составлении и реализации которых принимают участие менеджеры всех уровней.

Вопрос 6. Можно ли открыть своё дело и добиться успеха, не изучая рынок? Есть ли среди ваших родных и знакомых суперконсерваторы и суперноваторы как потребители?

Нет. Если предприниматель не изучает рынок, то тогда он производит те товары, которые можно произвести, а не то, что можно продать. А это означает, что он не проанализировал конкурентов: сколько их в этой сфере (может, людей, продающих такого товара, вообще, нет, а, значит, потребителю продукт этот не нужен), какими объёмами товаров они торгуют, какую цену ставят, — не сделав всё это, предпринимателю не добиться успеха в своём деле.

ЗАДАНИЯ

Вопрос 1. Фирма приобрела производственную линию за 300 млн р. Если линия будет служить 5 лет, то какова годовая норма амортизации? Если в первый год будет списана двойная норма амортизации, то за сколько лет можно будет списать оставшуюся сумму при той же норме амортизации?

За 3 года СПИ=100/5=20% в год. Если в первый год 2-ая сумма то 300*40%=120 млн. 300-120=180 млн. остаток. Следовательно, за 3 года будет списываться 60 млн.

Вопрос 2. Новая фирма хочет проникнуть на рынок жевательных резинок, который достаточно насыщен аналогичными товарами. Какие цены должна установить фирма — выше или ниже существующих на рынке и почему?

Что такое финансы и какие функции они выполняют

Статья об основах финансового управления. Рассказываем, какие бывают финансы и как ими управляют.

Иллюстрация: Polina Vari для Skillbox Media

ChatGPT

Контент подготовлен нейросетью, которая анализирует тысячи источников в режиме реального времени. Факты проверил редактор Skillbox Media.

Финансы — совокупность денег, активов и ресурсов, которые есть у государства, компаний и физических лиц.

Разбираться в финансах полезно как обычным гражданам — чтобы распоряжаться личными деньгами, так и предпринимателям и управленцам — чтобы эффективно управлять бизнесом и обеспечивать его финансовую устойчивость.

  • что такое
    финансы;
  • какие есть виды финансов
    ;
  • какие функции
    выполняют финансы;
  • кто и как управляет финансами
    .

Финансы — это все деньги и денежные ресурсы, которыми обладают государства, компании и люди. Они играют важную роль в экономической системе, обеспечивая потоки денежных средств и финансовые операции. Понимание сути финансов и их признаков помогает эффективно их использовать.

Вот несколько характеристик финансов:

  • Финансы — это всегда про наличие денежных средств и других активов. Например, финансами могут быть наличные деньги, счета в банке, акции, недвижимость и другие ценности.
  • Финансовые ресурсы постоянно перемещаются в экономике. Когда мы получаем зарплату, совершаем покупки, платим налоги или инвестируем деньги, мы участвуем в финансовых потоках.
  • Одной из основных целей управления финансами является их приумножение. Люди и организации стремятся инвестировать свои деньги и активы таким образом, чтобы их становилось больше и их стоимость увеличивалась.

Финансы выполняют различные функции в экономике. Они обеспечивают финансирование проектов и бизнесов, управление рисками, распределение ресурсов и поддержку экономического развития.

Допустим, у вас есть накопления в банке и вы решаете инвестировать их в акции компании. Финансы здесь — ваши деньги и акции. Потоки денежных средств возникают, когда вы покупаете акции и получаете дивиденды. Если стоимость акций увеличивается, ваши финансы приумножаются.

Курсы Skillbox для тех, кто хочет сохранить и увеличить капитал

Каждый вид финансов имеет свои особенности и используется в экономической системе по-разному. Рассмотрим основные виды финансов.

Личные финансы.
Это денежные ресурсы физических лиц. Управление личными финансами — это управление доходами, расходами, сбережениями, инвестициями, планированием пенсии и другими финансовыми аспектами, связанными с индивидуальными финансовыми потребностями и целями.

Корпоративные финансы.
Относятся к управлению финансами предприятий и компаний. Здесь речь идёт о финансовом планировании, управлении капиталом, инвестициях, учёте и отчётности, а также о финансовом анализе. Цель управления корпоративными финансами — обеспечение финансовой устойчивости, роста и максимизации стоимости компании.

Общественные финансы.
Охватывают финансовые аспекты, связанные с общественными секторами, такими как образование, здравоохранение, социальная защита и инфраструктура. Здесь фокус на финансировании общественных программ и услуг, которые служат интересам общества в целом.

Государственные финансы.
Связаны с управлением финансовыми ресурсами государства. Они включают составление государственного бюджета, управление государственным долгом, налоговую политику и расходы на общественные программы и услуги. Цель управления государственными финансами — обеспечение стабильности экономики, социальной защиты и общественного благосостояния.

Международные финансы.
Связаны с финансовыми операциями и взаимоотношениями между различными странами. Включают валютные обмены, международные инвестиции, международную торговлю и финансовую помощь. Международные финансы играют важную роль в глобальной экономике и взаимодействии различных национальных финансовых систем.

Если вы занимаетесь планированием бюджета и инвестируете сбережения в акции компаний, это работа с личными финансами. Если вы управляете финансами, это работа с корпоративными финансами. Финансовые взаимоотношения между различными странами относятся к сфере международных финансов.

Финансы выполняют несколько важных функций, которые оказывают значительное влияние на экономическую систему и общество в целом. Рассмотрим основные функции финансов.

  • Распределительная функция.
    Финансы играют ключевую роль в распределении ресурсов в обществе. С помощью финансов доходы и блага распределяются между различными субъектами экономики. Финансовые инструменты, такие как налоги, социальные пособия и государственные расходы, используются для обеспечения социальной справедливости и снижения неравенства.
  • Контрольная функция.
    Речь идёт о механизмах аудита, финансового контроля и учёта. Эти механизмы помогают выявлять финансовые несоответствия, мошенничество и неэффективное использование ресурсов. Контроль финансовых процессов способствует улучшению прозрачности, ответственности и эффективности.
  • Регулирующая функция.
    Финансы выполняют функцию регулирования экономической системы. Государственная финансовая политика и нормативные акты регулируют финансовые операции, деятельность финансовых институтов и финансовые рынки. Регулирование направлено на обеспечение стабильности, защиту прав потребителей, предотвращение финансовых кризисов и поддержку экономического роста.
  • Стабилизирующая функция.
    Финансы выполняют функцию стабилизации экономической системы и смягчения колебаний. Они предоставляют механизмы для управления экономическими циклами, поддержания финансовой устойчивости и минимизации рисков. Например, фискальная политика и монетарная политика используются для регулирования спроса, инфляции, безработицы и других макроэкономических показателей.
Читать также:  Финансы предприятий и коммерческих организаций это денежные отношения возникающие в процессе

Понимание функций финансов является ключевым элементом успешного управления финансами.

Управление финансами — ключевой фактор достижения финансовой устойчивости и успешности. Оно включает в себя три основных элемента: планирование, оперативное управление и контроль.

Планирование.
Планирование финансов — отправная точка для эффективного управления. На этапе планирования определяются финансовые цели, разрабатывается бюджет и устанавливаются стратегии для достижения поставленных задач. Планирование позволяет определить необходимые ресурсы, распределить доходы и расходы, а также учесть факторы риска и возможности.

Оперативное управление.
Связано с ежедневными действиями по управлению финансовыми ресурсами. Включает управление денежными потоками, учёт и анализ финансовых операций, принятие решений о капитале, инвестициях и заёмных средствах. Оперативное управление финансами помогает обеспечить эффективное использование ресурсов, контролировать расходы и максимизировать доходы.

Контроль.
Контроль является неотъемлемой частью управления финансами. Он включает мониторинг финансовых показателей, сравнение фактических результатов с плановыми показателями, выявление расхождений и принятие корректирующих мер. Контроль позволяет оценить эффективность финансовых решений и операций, а также своевременно реагировать на внешние или внутренние изменения.

Из сочетания этих трёх элементов — планирования, оперативного управления и контроля — складывается эффективное управление финансами. Оно обеспечивает достижение финансовых целей, обеспечение стабильности и устойчивости, а также создание благоприятной финансовой основы для развития личных финансов, бизнеса или государственных организаций.

Компании, физические лица и государство управляют финансами в разных целях и с использованием разных механизмов. Но все они стремятся к эффективному использованию ресурсов, достижению финансовой стабильности и обеспечению благосостояния.

В бизнес-сфере управление финансами осуществляется руководством и финансовыми отделами компаний. Они ответственны за планирование бюджета, управление денежными потоками, принятие решений о финансировании, инвестициях и контроле финансовых результатов. Компании стремятся к максимизации прибыли, эффективному использованию ресурсов и финансовой стабильности.

Личное управление финансами является важной частью жизни каждого человека. Оно включает планирование бюджета, учёт личных доходов и расходов, управление долгами, инвестиции и планирование пенсии. Целью физических лиц может быть обеспечение финансовой безопасности, достижение финансовых целей и обеспечение благосостояния в будущем.

Управление финансами государства осуществляется через финансовые институты и органы государственного управления. Они ответственны за разработку и исполнение бюджета, управление налоговыми сборами, финансирование государственных программ и проектов. Функции управления финансами государства включают поддержку экономики, обеспечение социальной защиты и финансовую стабильность.

  • Финансы представляют собой все деньги, которые находятся в обращении и используются государством, бизнесом и физическими лицами для увеличения богатства и достижения финансовой стабильности.
  • Существуют различные виды финансов: личные финансы, корпоративные финансы, государственные финансы, общественные финансы и международные финансы. Каждый вид финансов имеет свои особенности и характеристики.
  • Функции финансов — формирование, контроль, регулирование, стабилизация, распределение и стимулирование.
  • Управление финансами включает планирование, оперативное управление и контроль. Планирование позволяет определить финансовые цели и стратегии, оперативное управление обеспечивает эффективное использование ресурсов, а контроль помогает оценить результаты и корректировать действия.
  • Знание основ управления финансами имеет важное значение для финансовой устойчивости, принятия обоснованных решений о распределении средств, инвестировании и достижении финансовых целей как для физических лиц, так и для бизнеса и государства.

ЧТО ТАКОЕ ФИНАНСЫ И КАКОВЫ ЕГО ИСТОЧНИКИ

Сделай себя сама!


Skillbox Women’ Weekend — узнай, как изменить жизнь, отношения и карьеру к лучшему! Четыре подарка сразу после регистрации!


ЧТО ТАКОЕ ФИНАНСЫ И КАКОВЫ ЕГО ИСТОЧНИКИ

Финансовая экономика — это отрасль экономической науки, изучающая взаимосвязи между финансовыми величинами, такими как: цена
, добавочная стоимость
, акционерный капитал
и пр. Финансовая экономика особенно концентрируется на изучении влияния реальных экономических показателей на финансовые показатели. Вот основные направления исследований:

  • Оценка — определение реальной ценности актива
    • Насколько высоки риски этого актива? (нахождение правильных учётных ставок)
    • Какое движение наличности может вызвать актив? ( дисконтирование
      денежных потоков)
    • Какова рыночная цена сходного актива? (относительная оценка)
    • Зависят ли финансовые потоки от какого-то другого актива или события? (производная оценка)
  • Финансовые рынки и инструменты
    • Товары
    • Акции
    • Облигации
    • Инструменты валютного рынка
    • Производные ценные бумаги
  • Финансовые институты
    и правила
ЧТО ТАКОЕ ФИНАНСЫ И КАКОВЫ ЕГО ИСТОЧНИКИ
Царь Мидас
на золотой монете


ЧТО ТАКОЕ ФИНАНСЫ И КАКОВЫ ЕГО ИСТОЧНИКИ

Общий термин для описания услуг
компаний, чья деятельность связана с денежными
или инвестиционными
услугами.

К финансовым услугам относят следующие виды услуг:


  1. Нешитой А. С.
    Понятие финансирования и его формы

    . Инвестиции: Учебник. — 5-е изд., перераб. и испр.
    . М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Кo», . — 372 с. 2007.

  2. Родионова Мария Александровна.
    Понятие и принципы финансирования

    . ШПАРГАЛКА ПО ФИНАНСОВОМУ ПРАВУ. 2004
    . Дата обращения: 20 февраля 2021.
    Архивировано
    3 июля 2017 года.




Налоги и сборы

Определение понятия налог
представлено в ст. 8 Налогового кодекса РФ (своеобразной «налоговой конституции»).
Согласно указанному нормативному акту, налог — обязательный, индивидуально-безвозмездный платёж, взимаемый с организаций и физических лиц в форме отчуждения принадлежащих им на праве собственности (хозяйственного ведения или оперативного управления) денежных средств, в целях обеспечения деятельности государства и (или) муниципальных образований. Данное определение указывает на отличительные признаки налога от других видов платежей в бюджет: обязательность, индивидуальную безвозмездность, денежный характер (налоги нынешней налоговой системы могут иметь только денежную форму, в отличие от налоговой системы, действовавшей до введения в действие Налогового кодекса РФ) и целевую направленность платежа (для обеспечения деятельности государства и (или) муниципальных образований).

Сборы
 — обязательные взносы, взимаемые с организаций и физических лиц, уплата которых является одним из условий совершения в отношении плательщиков сборов государственными органами, органами местного самоуправления, иными уполномоченными органами и должностными лицами юридически значимых действий, включая предоставление определённых прав или выдачу разрешений (лицензий). Из определения видны отличия сбора от категории налога: в частности сбор, в отличие от налога, является обязательным не всегда, а только в случае когда в отношении его плательщика те или иные государственные органы совершают «юридически значимые действия», то есть присутствует момент «индивидуальной возмездности».

Налоги сегодня — важнейшая и крупнейшая часть доходов государства (фискальная функция налогов). Манипулируя налоговыми ставками
, государство может влиять на экономику, активируя ту или иную экономическую отрасль (или, допустим, географический
регион), или наоборот, сдерживая рост в какой-то области (регулирующая функция налога).

Налоги бывают прямыми и косвенными. Прямой налог
 — это налог, взимаемый государством непосредственно с доходов
или имущества
налогоплательщика
. Косвенный налог
 — налог на товары и услуги, устанавливаемый в виде надбавки к цене или тарифу. Косвенные налоги также действуют в форме акцизов
(в том числе универсального акциза) и таможенных пошлин
.

Вот основные налоги, обеспечивающие доход бюджетов бюджетной системы
РФ:

Современная налоговая система России
строится на основе Налогового кодекса РФ и принятых в соответствии с ним законов субъектов и нормативных актов местного самоуправления, а также подзаконных актов различных органов исполнительной власти. Контроль за правильностью, полнотой и своевременностью внесения налогов, возложен на Федеральную налоговую службу, которая образована в составе Минфина РФ.

Налоговая система РФ имеет три уровня (федеральный, региональный уровень субъекта
и местный). В данный момент налоговая система по количеству уровней не совпадает с системой бюджетной (фактически с 2006
 г. введён 4-й «негласный» бюджетный уровень на уровне местных бюджетов: бюджеты муниципальных районов, бюджеты городских округов, бюджеты внутригородских муниципальных образований городов федерального значения Москвы
и Санкт-Петербурга
). Однако, данное, казалось бы, противоречие нареканий не вызывает, поскольку все местные налоги (а также часть федеральных налогов и налоговых режимов) поделены между местными уровнями в соответствующих их статусам пропорциях на основании положений Бюджетного кодекса РФ.


Отдельно нужно сказать о государственных облигациях (их ещё называют «облигации государственного займа»). Эти ценные бумаги выпускает правительство
страны и распространяет внутри страны и за рубежом. Это как бы кредит, который берёт само государство для своих нужд. Разумеется, чем богаче и стабильнее государство, тем охотнее ему выдают кредиты и покупают его облигации. Поэтому США
 — это страна, имеющая самый большой в мире государственный долг
. Многие страны мира (включая Россию
) держат свои валютные резервы
в ценных бумагах правительства США. Чем эффективнее может государство распорядиться взятыми в кредит деньгами, тем выгоднее брать кредит. И наоборот, если государство не может окупить проценты по кредиту, то займы становятся тяжкой обузой для государственного бюджета.

Читать также:  Балабанов и Т Управление рисками, финансами и информационными технологиями


Доходы государства распределяются по следующим основным расходным статьям:

Среди форм ассигнований выделяют субсидии
, дотации
и субвенции
.


ЧТО ТАКОЕ ФИНАНСЫ И КАКОВЫ ЕГО ИСТОЧНИКИ

Ведение личной бухгалтерии, планирование личных доходов и расходов (составление финансового плана) не является обязательным. Но использование подобных подходов позволяет более рационально использовать имеющиеся ресурсы. Обычно учитывают ряд типичных источников дохода и направлений затрат.


  • заработок;
  • причитающиеся пенсии и компенсации;
  • доход от банковских
    вкладов
    ;
  • доход от сдачи в аренду
    недвижимости
    ;
  • доход от имеющихся ценных бумаг
    ;
  • доход от авторских прав
    и лицензий
    ;
  • прочие доходы.

При анализе выявляют резервы (например, неиспользованные активы) и рассматриваются варианты их использования либо продажи.


  • налоги
    ;
  • оплата жилья и коммунальных услуг
    ;
  • оплата питания;
  • медицинские услуги (в том числе медицинское страхование
    );
  • погашение кредитов
    ;
  • покупка товаров длительного пользования;
  • страхование
    рисков (собственности, здоровья и пр.);
  • отчисления на пенсионные
    накопления;
  • инвестиции
    ;
  • прочие расходы.

При долгосрочном финансовом планировании
необходимо учитывать возможность инфляции
.


ЧТО ТАКОЕ ФИНАНСЫ И КАКОВЫ ЕГО ИСТОЧНИКИ
Нью-Йоркская фондовая биржа
на Уолл-стрит

Основная задача корпоративных финансов — финансовое обеспечение деятельности организации. Также важно нахождение оптимального баланса между доходностью бизнеса и финансовыми рисками. Для обеспечения текущих финансовых потребностей бизнеса обычно берутся краткосрочные банковские кредиты. Для обеспечения долгосрочных потребностей чаще выпускаются облигации или акции без фиксированного дивиденда. Такие стратегические
решения о кредитах или выпуске акций в конечном счёте определяют саму структуру капитала
организации.

Другая важнейшая сторона корпоративных финансов — это решения об инвестициях, то есть решения о вложении имеющихся свободных средств. Ведь инвестиция — это вложение свободного актива
с надеждой, что он со временем увеличится в стоимости
. Управление инвестициями — важнейшая сторона финансов на любом уровне, и корпоративный уровень не исключение. Перед принятием решения об инвестиции, нужно проанализировать следующие факторы:

  • соотношение между: целью — периодом времени — инфляцией — неприятием рисков — налогами
  • выбор между активной и пассивной стратегией хеджирования
  • оценка эффективности портфеля инвестиций

Финансовый менеджмент в организациях во многом схож с бухгалтерским учётом. Но бухгалтерский учёт занимается учётом уже совершённых операций (и, следовательно, учётом «исторической» финансовой информации). А финансовый менеджмент смотрит в будущее и занимается анализом эффективности и планированием ещё предстоящих финансовых операций.

Финансовые научные дисциплины

Финансы (в первую очередь, публичные) изучаются в рамках научных дисциплин «Финансы», «Финансы и кредит», «Финансы, денежное обращение и кредит». Данные дисциплины изучают деньги и социально
экономические
отношения, связанные с формированием, распределением и использованием материальных ресурсов. Финансы — это прикладная экономическая
дисциплина.

Управление финансами (в первую очередь, корпоративными) изучается в рамках дисциплины финансовый менеджмент
, а также «финансы организаций (предприятий)». Управление финансами банка
изучается обычно в рамках дисциплины « Банковское дело»
. Контроль над финансовыми потоками изучается в рамках дисциплины « Финансовый контроль
».

Методы и модели анализа финансовой информации
изучаются в рамках финансовой математики
. Финансовая математика является основой управления финансами.


На уровне микроэкономики

  • Финансовая математика
     — набор инструментов для моделирования и поддержки принятия решений, используемый в различных отраслях финансов, в том числе при вычислении процентных ставок
    и финансовые инструменты.
  • Инвестиции — критерии и методы выбора объекта для инвестиций в зависимости от рентабельности.
  • Оценка стоимости активов — оценка стоимости финансовых активов (акций, облигаций, опционов, см. финансовый актив
    ), компаний или недвижимого имущества.
  • Финансовая политика
     — выбор способа финансирования компании, в целях оптимизации средневзвешенной стоимости капитала ( WACC
    ). Выбор оптимальной структуры капитала, политика дивидендов и т. п. являются центральными вопросами финансовой политики компаний.
  • Современная портфельная теория
     — оптимизация распределения активов путём диверсификации. Изначально разработанная для финансовых рынков, эта дисциплина служит также в сфере корпоративных финансов. В целом, это управление рисками
    .
  • Поведенческие финансы
     — выявление психологических факторов, индивидуальных и коллективных, влияющих на финансовые решения и их влияние на формирование цены, финансовые результаты.

    1. На уровне макроэкономики

Денежно-кредитная политика
и
международные финансы

 — например, денежно-кредитная политика, осуществляемая центральными банками во взаимодействии с международными финансовыми организациями (

МВФ
,
Всемирный банк

,

Банк международных расчётов

,

ЕИБ
,
ЕБРР

и др.).

Трактовка термина «финансы»


  • Рассмотрение советских финансов как системы денежных отношений, связанных с действием

    закона стоимости
    .

    Такое расширение предмета учения о советских финансах, которое в той или иной мере включает в себя денежные отношения внутри государственного производственного сектора и взаимоотношения государства и его производственного сектора с колхозно-кооперативным производственным сектором и с населением.

    Дискуссия оказала серьёзное воздействие на весь дальнейший ход развития советской финансовой науки. Под её влиянием на протяжении последующих двадцати пяти лет в СССР сформировались три научные концепции советских финансов: распределительная, воспроизводственная и концепция

    Э. А. Вознесенского

  • (иногда называемая правовой концепцией).



      Многолетняя научная дискуссия между сторонниками распределительной и воспроизводственной концепций по существу сводилась к тому, в какой мере следует включать финансы советских предприятий и отраслей народного хозяйства в состав общественных финансов. При этом, обе концепции исключали из финансов социализма личные финансы и финансы непроизводственных предприятии и организаций, к которым относились все учреждения здравоохранения, образования, культуры и спорта. Таким образом, воспроизводственная концепция тоже не охватывала всю предметную область финансов.


    • возмездное
      ( платное
      )
    • безвозмездное
      ( бесплатное
      )

      • пожертвование
        , дарение
      • субсидия
      • субвенция
      • дотация
      • грант


    ЧТО ТАКОЕ ФИНАНСЫ И КАКОВЫ ЕГО ИСТОЧНИКИ
    Чёрная среда (1992)
    (график GBP/USD)

    Финансовый рынок — это рынок, охватывающий прежде всего рынок капиталов
    и рынок денежных средств, представленный зачастую биржами
    . Обслуживает торговлю финансовыми активами, управляет финансовыми рисками и способствует инвестициям
    . Принято делить на следующие финансовые рынки:

    1. Фондовый рынок
    2. Срочный рынок
    3. Валютный рынок
      ( Forex
      )
    4. Денежный рынок
      (рынок денежных средств)


    • Журнал о корпоративных финансах
    • Список центральных банков, финансовых министерств и статистических агентств


    • Фундаментальные идеи финансового мира. Эволюция = Capital Ideas Evolving. — М.
      : «Альпина Паблишер»
      , 2009. — 256 с. — ISBN 978-5-9614-0972-7
      .
    • Шиллер Р.

      Финансы и хорошее общество = Finance and the Good Society. —
      М.

      : Издательство Института Гайдара, 2014. — 503 с. —

      ISBN 978-5-93255-389-3
      .

      • Захарченков С. П
        .

      • Трактовка финансов в зарубежной литературе
      • . // Бизнес-информ. — Харьков: ХНЭУ. — 2011. — N 4. — С. 122—128

        «Yahoo! Finance» — портал личных финансов

      •  
      • (англ.)

      • «CNN Money» — Личные финансы от компании CNN

      •  
      • (англ.)


    • Традиционно финансы разделяют на публичные финансы
      (централизованные, государственные и муниципальные финансы) и
      частные финансы

    • (децентрализованные). Последние включают в себя как корпоративные финансы
      (финансы организаций), так и финансы домохозяйств
      (личные и семейные финансы).

      В связи с существенным отличием финансов домохозяйств от корпоративных финансов эти категории рассматриваются как отдельные, таким образом, в общем финансы классифицируют на:

      В корпоративных финансах в связи со спецификой и особой ролью отдельно выделяются финансы сферы финансовых услуг, в первую очередь, финансы кредитных организаций (банков) и финансы страховых организаций. Иногда выделяются также финансы некоммерческих организаций
      , а также финансы малого бизнеса
      .


      ЧТО ТАКОЕ ФИНАНСЫ И КАКОВЫ ЕГО ИСТОЧНИКИ


      Финансовые учреждения и организации


      Крупнейшие информационные агентства финансовой информации:

      • Финансовый анализ
      • Асимметричность информации
      • Инсайдерская информация
      • Проспект ценных бумаг
      • IFX
        ( англ.
          Interactive Financial Exchange
         — стандарт (спецификация) интерактивного обмена финансовой информацией, основанный на XML
      • Единый стандарт отчётности
      • Аудиторский отчёт
      • Инвестиционный меморандум#Финансовая информация
      • Финансовое моделирование


      Продажа доли финансовому инвестору;
      продажа доли стратегическому инвестору;
      венчурное финансирование
      ;
      публичное предложение ценных бумаг ( IPO
      );
      закрытое (частное) размещение ценных бумаг
      ;
      выход на западные финансовые рынки ( депозитарные расписки
      );
      банковские кредиты, кредитные линии
      , ссуды;
      коммерческий (товарный) кредит;
      государственный кредит
      ( инвестиционный налоговый кредит
      );
      облигационный заём
      ;
      проектное финансирование
      ;
      страхование экспортных операций;
      лизинг
      ;
      франчайзинг
      ;
      факторинг
      ;
      форфейтинг
      ;
      гранты и благотворительные взносы;
      соглашение об исследованиях и разработках;
      государственное финансирование
      ;
      выпуск векселя
      ;
      взаимозачёт
      ;
      бартер
      ;
      другие.

      Также финансирование может различаться по следующим признакам:

  • Добавить комментарий

    Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *